第五節(jié) 期貨投資方案

一、期貨投資方案的特點(diǎn)

1、實戰(zhàn)性要求

2、適用于時間稍長的投資

3、基本面分析為主，技術(shù)面分析為輔

4、一般為小范圍內(nèi)使用

二、期貨投資方案的基本內(nèi)容

1、分析預(yù)測

2、交易計劃

3、目標(biāo)價位與止損點(diǎn)

三、期貨套期保值方案的基本內(nèi)容

1、對企業(yè)進(jìn)行合理的定位

2、套期保值時機(jī)的選擇

3、套期保值操作策略：

(1)確定最大套期保值量

(2)套期保值操作策略：目標(biāo)保值法、要素保值法、目標(biāo)與要素結(jié)合保值法

4、平倉、交割以及期轉(zhuǎn)現(xiàn)操作選擇

5、套期保值的組織管理：

部門設(shè)置、崗位職責(zé)、內(nèi)控制度、投資流程、交割流程、財務(wù)和稅收處理等。

6、企業(yè)參與套期保值的注意事項：

基差對套期保值的影響、參與套期保值操作原則、風(fēng)險控制和財務(wù)管理。

四、期貨套利方案的基本內(nèi)容

1、套利原理概述

2、套利機(jī)會識別

3、套利費(fèi)用測算

4、收益率預(yù)估與止損設(shè)置

5、風(fēng)險提示與防范

6、績效評估